หุ้น Samsung พุ่งทำสถิติใหม่ หลังมีรายงานข้อตกลงพิเศษกับ Nvidia สำหรับ HBM4

TLDR

• มีรายงานว่า Samsung กำลังจะได้ข้อตกลงพิเศษในการจัดหาชิป HBM4 สำหรับระดับไฮเอนด์ของโปรเซสเซอร์ AI รุ่นต่อไป Vera Rubin ของ Nvidia
• Samsung ตั้งเป้าราคาชิป HBM4 ไว้ที่ประมาณ 700 ดอลลาร์ต่อหน่วย ซึ่งสูงกว่ารุ่นก่อนหน้าประมาณ 30%
• Bloomberg Intelligence ประเมินว่าราคาที่ 700 ดอลลาร์นั้นจะสร้างอัตรากำไรดำเนินงานให้แก่ Samsung อยู่ที่ 50–60%
• หุ้น Samsung พุ่งสู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ เพิ่มขึ้นถึง 5.4% ในตลาดหลักทรัพย์เกาหลี หลังจากมีรายงานดังกล่าว
• ก่อนหน้านี้ SK Hynix ตั้งราคา HBM4 สำหรับ Nvidia ไว้ที่ช่วงกลาง 500 ดอลลาร์ และอาจพิจารณาปรับเพิ่มราคาให้เทียบเท่า Samsung

(SeaPRwire) –   หุ้นของ Samsung Electronics พุ่งสู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ หลังจากมีรายงานว่าบริษัทมีแนวโน้มจะชนะข้อตกลงพิเศษในการจัดหาชิปความจำระดับสูงสุดสำหรับโปรเซสเซอร์ AI รุ่นต่อไปของ Nvidia

หุ้นดังกล่าวปรับตัวขึ้นสูงสุดถึง 5.4% ในตลาดหลักทรัพย์เกาหลีเมื่อวันพฤหัสบดี ซึ่งเป็นวันแรกที่เปิดทำการหลังจากวันหยุดติดต่อกันสามวัน

การเคลื่อนไหวครั้งนี้ถูกขับเคลื่อนโดยรายงานแยกสองฉบับจากสื่อเกาหลีใต้คือ ChosunBiz และ Chosun Ilbo ซึ่งต่างอ้างแหล่งข่าวในอุตสาหกรรม

ตามรายงานของ ChosunBiz Nvidia มีแผนที่จะแบ่งซัพพลายเออร์ความจำ HBM4 สำหรับโปรเซสเซอร์ Vera Rubin ที่จะมาถึงออกเป็นสองระดับ ได้แก่ สายผลิตภัณฑ์สำหรับการใช้งานทั่วไปและสายผลิตภัณฑ์ประสิทธิภาพสูง

Samsung ถูกระบุว่าเป็นซัพพลายเออร์สำหรับระดับประสิทธิภาพสูงนั้น ทำให้บริษัทอยู่ในตำแหน่งพิเศษโดยแท้จริงในระดับสูงสุด

คาดว่าโมเดลสำหรับการใช้งานทั่วไปจะคิดเป็นส่วนใหญ่ของการผลิต แต่โมเดลระดับไฮเอนด์คาดว่าจะมีอัตรากำไรที่สูงกว่ามาก

อำนาจการตั้งราคา HBM4 ของ Samsung

Chosun Ilbo รายงานว่า Samsung ตั้งเป้าราคาไว้ที่ประมาณ 700 ดอลลาร์ต่อหน่วย HBM4 ซึ่งแสดงถึงส่วนเพิ่มราคาประมาณ 30% เมื่อเทียบกับชิป HBM รุ่นก่อนหน้า

เพื่อประกอบความเข้าใจ SK Hynix เคยตั้งราคาชิป HBM4 ของตนเองสำหรับ Nvidia ไว้ที่ช่วงกลาง 500 ดอลลาร์เมื่อเดือนสิงหาคมที่ผ่านมา

Masahiro Wakasugi นักวิเคราะห์จาก Bloomberg Intelligence กล่าวว่าราคาที่ 700 ดอลลาร์จะหมายถึงอัตรากำไรดำเนินงานระหว่าง 50% ถึง 60% สำหรับธุรกิจ HBM4 ของ Samsung

Wakasugi ยังตั้งข้อสังเกตว่าช่องว่างด้านราคาระหว่าง Samsung และ SK Hynix อาจแคบลงในปี 2026 หาก Samsung จัดหาชิป HBM ให้แก่ Nvidia เพิ่มขึ้นในระดับราคาที่สูงกว่านั้น

Samsung ปฏิเสธให้ความเห็นเกี่ยวกับรายงานด้านราคา

ตามทัน SK Hynix

Samsung เคยตามหลัง SK Hynix ในช่วงเริ่มต้นของความเฟื่องฟูด้านความจำสำหรับ AI โดย SK Hynix สามารถเพิ่มกำลังการผลิตและรับข้อตกลงการจัดหาสินค้าให้กับ Nvidia ได้เร็วกว่า ทำให้ได้เปรียบในการเริ่มต้น

แต่ Samsung กำลังลดช่องว่างนั้นลง เมื่อสัปดาห์ที่ผ่านมา บริษัทประกาศว่าได้เริ่มการผลิตชิป HBM4 แบบมวลชนและได้จัดส่งผลิตภัณฑ์เชิงพาณิชย์ให้กับลูกค้าแล้ว — ซึ่งเป็นผู้ผลิตชิปความจำรายแรกที่ทำได้

HBM หรือ high bandwidth memory เป็นส่วนประกอบสำคัญในชิป AI ขั้นสูง เนื่องจากความต้องการในการคำนวณและความจำความเร็วสูงสำหรับการรันโมเดล AI ขนาดใหญ่แบบเจเนอเรทีฟ HBM4 เป็นเวอร์ชันล่าสุดและทันสมัยที่สุดในขณะนี้

Nvidia เปิดตัวสายผลิตภัณฑ์ชิป Vera Rubin เมื่อต้นปีนี้ และระบุว่าโปรเซสเซอร์เหล่านั้นมีกำหนดวางจำหน่ายในครึ่งหลังของปี 2026

ภาพรวมในวงกว้างก็ส่งเสริมเช่นกัน การขาดแคลนความจำระดับโลกกำลังช่วยสนับสนุนทั้ง Samsung และ SK Hynix ช่วยให้ดัชนี Kospi ของเกาหลีใต้ปรับตัวขึ้น 34% ในปีนี้ — ทำให้เป็นตลาดหุ้นที่มีผลการดำเนินงานดีที่สุดในโลกในปี 2026

Meta Platforms เพิ่งตกลงที่จะใช้งานโปรเซสเซอร์ AI ของ Nvidia หลายล้านตัวในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า ซึ่งเป็นข้อตกลงที่ช่วยบรรเทาความกังวลเกี่ยวกับการชะลอตัวของค่าใช้จ่ายด้านโครงสร้างพื้นฐาน AI

หุ้น Samsung ปิดตลาดวันศุกร์ที่ปรับตัวขึ้น 0.05% หลังจากที่พุ่งแรงในช่วงต้นสัปดาห์